---

مدير صرف العملات الأجنبية متعدد الحسابات Z-X-N
يقبل عمليات وكالة حسابات الصرف الأجنبي العالمية والاستثمارات والمعاملات
مساعدة المكاتب العائلية في إدارة الاستثمار المستقل

---



في مجال تداول العملات الأجنبية، يُعدّ الادعاء بإمكانية تحقيق فائدة مركبة مستمرة مفهومًا خاطئًا. فمنطق الربح في استثمار العملات الأجنبية نفسه لا يمكن أن يستمر دون انقطاع؛ إذ يمكن أن تتعطل أي دورة ربح تبدو مستقرة بفعل تقلبات السوق.

---

في ممارسة استثمار العملات الأجنبية، إذا أظهرت عوائد استثمار المتداول انخفاضًا مستمرًا، فمن المرجح أن يدخل في دورة ربحية في السنة الرابعة أو الخامسة من التداول. وقد تتآكل جميع الأرباح المتراكمة سابقًا، بل وحتى رأس المال، تدريجيًا، مما لا يؤدي فقط إلى توقف عملية التراكم تمامًا، بل قد يتسبب أيضًا في عودة رصيد الحساب إلى مستوى الاستثمار الأولي. وعلى النقيض من ذلك، غالبًا ما يلتزم متداولو العملات الأجنبية الذين يحققون بالفعل تأثير التراكم بمنطق تداول طويل الأجل، حيث يطورون استراتيجياتهم التجارية بثبات حتى السنة العاشرة. يصل رصيد حساباتهم عادةً إلى ضعفين أو ثلاثة أضعاف رأس المال الأولي، ومع تراكم الخبرة في التداول وتحسين أنظمة إدارة المخاطر، يتسارع معدل النمو المركب اللاحق تدريجيًا. أما المتداولون الذين لا يلتزمون بمنطق طويل الأجل، والذين تتوقف دورة أرباحهم قبل الأوان، فقد عادوا بالفعل إلى نقطة البداية.
من الضروري فهم أن المخاطر المختلفة في سوق الفوركس هي العامل الأساسي الذي يعطل تأثير النمو المركب، والسبب الرئيسي لتلاشي أرباح المتداولين المبكرة. في دورة استثمار الفوركس الطبيعية، ينبغي أن يكون هدف الربح المعقول على المدى الطويل هو مضاعفة رأس المال أو ثلاثة أضعافه خلال 10 سنوات. مع ذلك، إذا سعى المتداولون وراء مكاسب سريعة غير متوقعة، وتوقعوا بشكل أعمى استمرار نمو أرباحهم بعد مضاعفة رأس مالهم في فترة وجيزة، فمن المرجح أن يواجهوا مأزق انعدام العائدات في السنة الرابعة أو الخامسة، ليعودوا في النهاية إلى وضع استثمارهم الأولي.
تكمن الصعوبة الأساسية في تداول الفوركس ثنائي الاتجاه في قدرة المتداول على تحديد مخاطر السوق وإدارتها. بدون إنشاء نظام سليم لإدارة المخاطر والتحكم الفعال في مختلف مخاطر السوق، يصبح ما يُسمى بتأثير التراكم بلا معنى. بالنسبة لمتداولي الفوركس، فإن تحقيق تراكم حقيقي طويل الأجل ليس بالأمر الشائع، بل يُعتبر إنجازًا استثنائيًا في هذا المجال. ينصبّ التركيز الأساسي في تداول الفوركس على إدارة المخاطر، وتحديدها بدقة، وتجنبها استباقيًا. فقط بالالتزام بحدود إدارة المخاطر يمكن الحديث عن الربحية طويلة الأجل والنمو التراكمي.

في تداول الفوركس، لا يسعى المستثمرون عادةً إلى تحقيق الأرباح فحسب، بل يستثمرون باستمرار الوقت والجهد، بل وحتى الجهد النفسي، في صراع دائم مع القلق.

---

ظاهريًا، تبدو الأرباح العالية التي يتباهى بها بعض المتداولين مثيرة للإعجاب، ولكن وراءها يكمن الضغط النفسي المتراكم الناتج عن مراقبة السوق يومًا بعد يوم، فما يُسمى بـ"الإدارة المالية" غالبًا ما يكون استبدالًا للمال الحقيقي بالقلق. تُظهر الأبحاث أن مستوى الرضا العام عن الحياة لدى من لم يشاركوا قط في تداول العملات الأجنبية أعلى بكثير من مستوى الرضا لدى المتداولين النشطين. ويعود هذا التفاوت إلى التكلفة الضمنية للاستثمار في العملات الأجنبية: فالمتداولون لا يُهدرون فقط وقتًا ثمينًا كان من الممكن قضاؤه مع عائلاتهم، أو ممارسة الرياضة، أو تطوير وظائفهم الأساسية، بل إن أجرهم الأولي بالساعة غالبًا ما يكون أقل بكثير من دخلهم من وظائفهم العادية، مما يُفوت عليهم لحظات حاسمة في نمو أطفالهم ويُؤثر سلبًا على صحتهم البدنية والنفسية.
يكمن السبب الرئيسي لمعظم حالات فشل الاستثمار في العملات الأجنبية في عدم القدرة على الاحتفاظ بالمراكز؛ إذ تتأثر العواطف بتقلبات السوق قصيرة الأجل، ويُؤدي التداول المتكرر إلى تآكل العوائد طويلة الأجل. ينبغي أن تتضمن استراتيجية الاستثمار الفعّالة فترة احتفاظ لا تقل عن ثلاث سنوات، مما يُقلل من عدد مرات مراجعة الحساب ويتجنب القرارات غير المنطقية الناتجة عن التركيز المفرط على تقلبات الأسعار قصيرة الأجل - تُشير البيانات إلى أن المستثمرين الذين يُراجعون حساباتهم بشكل أقل تكرارًا يحققون عمومًا عوائد أعلى على المدى الطويل. من المهم إدراك أن تداول العملات الأجنبية ليس الطريق الأمثل لتنمية الثروة بالنسبة للأفراد العاديين. يُعدّ بناء نظام تدفق نقدي مستقر ومستدام أمرًا بالغ الأهمية. إذا كنت مهتمًا حقًا بتداول العملات الأجنبية، يُنصح بتجربته بمبلغ صغير من المال الفائض، مع تركيز جهودك الأساسية على تطوير مهاراتك المهنية الأساسية، وبناء شبكات علاقات قوية، وتطوير مصادر دخل جانبية متنوعة. هذا نهج أكثر استقرارًا وتراكمًا لتنمية ثروتك.

في مجال تداول العملات الأجنبية ثنائي الاتجاه، يُعدّ التداول نفسه شكلًا من أشكال تهذيب النفس. هذه نقطة غالبًا ما تتطلب من المتداولين ذوي الخبرة الاستثمارية الكبيرة وفهم دورات السوق فهمًا عميقًا. يجد الوافدون الجدد إلى سوق العملات الأجنبية صعوبة في استيعاب معناها العميق.

---

إنّ تداول العملات الأجنبية ثنائي الاتجاه يتجاوز بكثير مجرد عملية تداول أزواج العملات؛ فجوهره ممارسة روحية خاصة. فالحياة نفسها رحلة طويلة من تهذيب النفس. كثيرًا ما يقع المبتدئون في تداول العملات الأجنبية في أخطاء معرفية، إذ ينشغلون بشكل مفرط باختيار أزواج العملات، وتحديد نقاط الدخول والخروج، وتكديس تقنيات التداول المختلفة، متجاهلين الفهم الأساسي والانضباط الذهني اللازمين للتداول.
يمتلك معظم المبتدئين في تداول العملات الأجنبية شغفًا كبيرًا بالمعرفة، ويتوقون إلى تعلم أساليب التداول المختلفة، لكنهم يجدون صعوبة في ترسيخ إيمان راسخ والتزام ثابت بالقيم الأساسية واستراتيجيات التداول. فهم لا يدركون أن القيم الأساسية المتفق عليها والمعتقدات السائدة في تداول العملات الأجنبية هي خبرات قيّمة تراكمت عبر أجيال من المتداولين من خلال تجارب لا حصر لها، وتجاوز العديد من مخاطر التداول. هذه القيم الأساسية التي تم اختبارها في السوق تتعارض بطبيعتها مع الغرائز البشرية، وغالبًا ما يتعارض ميل الإنسان إلى التسرع والطمع والتمني مع قوانين السوق الموضوعية. هذه هي تحديدًا الصعوبة الجوهرية في مسيرة تطوير الذات في تداول العملات الأجنبية.
تكمن صعوبة تداول العملات الأجنبية أساسًا في الصراع مع الطبيعة البشرية. على سبيل المثال، غالبًا ما يكون منطق التداول القائم على "الثراء البطيء والثابت" غير مقبول لدى معظم المتداولين. فمقارنةً بالعوائد الثابتة للفائدة المركبة طويلة الأجل، يركز العديد من المتداولين على تحقيق أرباح سريعة تصل إلى الضعف أو حتى عشرة أضعاف. مثال آخر هو فلسفة التداول الأساسية "الأقل هو الأكثر"، حيث يُعدّ تحقيق أرباح صغيرة وثابتة بأمان أفضل بكثير من المخاطرة الكبيرة لتحقيق أرباح عالية غير مؤكدة. مع ذلك، في التداول الفعلي، لا يستطيع معظم متداولي الفوركس التخلص من السعي وراء الأرباح السريعة، مما يؤدي في النهاية إلى فقدانهم لوجهة التداول بسبب الجشع البشري والتفكير التمني.

في سوق الفوركس ثنائي الاتجاه، يُعدّ مدى خوف المستثمر من تراجع الأرباح المعيار النفسي الأساسي لاختبار ما إذا كان يتبنى بالفعل فلسفة استثمار طويلة الأجل.

---

إذا لم يتمكن المستثمرون من التعامل بعقلانية مع الانخفاضات أثناء التداول، فإنهم يقعون في فخ عقلية المضاربة قصيرة الأجل، بدلاً من الاستثمار الحقيقي طويل الأجل في الفوركس. من أهم مبادئ الاستثمار طويل الأجل التسليم بواقعية تقلبات السوق، وتُعدّ الانخفاضات، باعتبارها نتيجة حتمية لتقلبات أسعار الصرف في سوق الفوركس، جانبًا أساسيًا لا مفر منه في هذا النوع من الاستثمار.
في تداول الفوركس ثنائي الاتجاه، سواءً أكان الشراء على زوج عملات أو البيع على أدوات مالية مرتبطة به، يواجه معظم المستثمرين معضلتين شائعتين: القلق من تفعيل أوامر وقف الخسارة، والخوف من تراجع الأرباح. غالبًا ما يفوق الألم النفسي الناتج عن تراجع الأرباح الشعور بعدم الارتياح الناتج عن تفعيل أوامر وقف الخسارة. والسبب الرئيسي هو أن المستثمرين غالبًا ما يفترضون أن الخسائر الناتجة عن أوامر وقف الخسارة جزء من تكاليف التداول، بينما يُحدث تراجع الأرباح فجوة نفسية تتمثل في "اختفاء الأرباح التي كانت مُجمّدة". هذه الفجوة تُفاقم ضغط التداول على المستثمر، وقد تدفعه إلى الخروج عن نظام التداول الذي وضعه مسبقًا.
في الواقع، يتوافق منطق التعامل مع ارتدادات الأرباح في تداول العملات الأجنبية بشكل كبير مع المنطق الأساسي لضبط أوامر وقف الخسارة وإدارة المراكز. تكمن المسألة الأساسية في تحديد ما إذا كان الارتداد الحالي نتيجة حتمية لنظام التداول ضمن نمط رسم بياني محدد وبيئة سوقية معينة. يتميز سوق العملات الأجنبية بسيولة عالية وتقلبات حادة. سواء كان تصحيحًا ضمن سوق ذي اتجاه واضح أو تداولًا ضمن نطاق محدد في سوق متقلب، طالما أن نظام التداول مبني على مبادئ السوق وتم التحقق من صحته من خلال التطبيق العملي، فإن درجة معينة من الارتداد تُعد ظاهرة طبيعية في عمل النظام. في هذه الحالة، يحتاج المستثمرون فقط إلى اتباع قواعد التداول الأصلية بدقة فيما يتعلق بالاحتفاظ بالمراكز وضبط أوامر وقف الخسارة، دون التركيز المفرط على حجم الارتداد قصير الأجل، وبالتأكيد عدم تعديل استراتيجيات التداول الخاصة بهم بشكل عشوائي بسبب التقلبات النفسية الناتجة عن الارتدادات.
إنّ ما يُثير القلق حقًا ليس التراجع ضمن النطاق المسموح به للنظام، بل عندما يتمتع نظام التداول بقدرة كافية على تحمل التراجع، فإن أخطاء المستثمرين، مثل تجاهل إشارات النظام بشكل أعمى أثناء ارتداد العملة، أو تقليص المراكز بشكل عشوائي، أو إغلاقها قبل الأوان، تُقوّض سلامة استراتيجية التداول بأكملها، مما يؤدي في النهاية إلى فشل الاستراتيجية وخسائر غير متوقعة.
لذا، فإنّ إحدى الكفاءات الأساسية لمستثمري الفوركس على المدى الطويل هي القدرة على تحديد ما إذا كانت الانخفاضات جزءًا لا يتجزأ من نظام التداول الخاص بهم. إذا تأكد أنها تقلبات طبيعية ضمن النظام، فعليهم تقبّل هذا الواقع السوقي والتعامل معه بعقلانية، مع الالتزام بالمبادئ الأساسية للاستثمار طويل الأجل وعدم السماح للانخفاضات قصيرة الأجل بالتأثير على قراراتهم. على النقيض، إذا حاول المستثمرون تجنب جميع الانخفاضات في رأس المال من خلال عمليات مختلفة، فإنهم بذلك يخالفون أنماط تقلبات سوق الفوركس، ويقعون حتماً في مأزق "تحقيق أرباح ضئيلة وخسارة أموال طائلة" - إما بتفويت مكاسب هائلة من الأسواق الصاعدة بسبب جني الأرباح المتكرر، أو بتفويت نقاط الدخول والخروج المثلى بسبب تجنب الانخفاضات بشكل أعمى، ليحققوا في النهاية أرباحاً ضئيلة أو حتى يتكبدون خسائر خلال تحركات السوق الكبيرة، مما يتناقض مع الهدف الأساسي للاستثمار طويل الأجل: "الاستثمار طويل الأجل وتحقيق أرباح ثابتة".

في سوق الفوركس، يفتقر غالبية المتداولين إلى الشروط الأساسية للتعلم الذاتي. تكمن نقاط ضعفهم الرئيسية في ثلاثة أبعاد: عدم كفاية رأس المال، ومحدودية الوقت المخصص، وصعوبة التغلب على التحدي النفسي الذي تفرضه طبيعة الإنسان في تداول الفوركس. هذه النقاط الثلاث تحد بشكل مباشر من جدوى وفعالية التعلم الذاتي.

---

في مجال تداول العملات الأجنبية (الفوركس)، لا يُناسب التعلم الذاتي إلا فئة قليلة من المتداولين. فهؤلاء المتداولون يحتاجون إلى موارد مالية كبيرة، ووقت فراغ كافٍ، أو موهبة تداول قوية وفهم عميق للسوق. بالنسبة لهذه الفئة، ورغم أن التعلم الذاتي قد يُساعدهم تدريجيًا على استيعاب المنطق الأساسي والمهارات العملية لتداول الفوركس، إلا أن الفترة اللازمة لتطوير نظام تداول متكامل وتحقيق استقرار في التداول طويلة للغاية، وقد تصل إلى عشر سنوات أو حتى عشرين سنة. هذه الفترة الطويلة والعوائق الكبيرة أمام الدخول إلى هذا المجال هي تحديدًا ما يعجز عنه معظم متداولي الفوركس.
بالنسبة لمعظم متداولي الفوركس، يُعد التعلم من مُرشد خبير في تداول الفوركس خيارًا أكثر فعالية من حيث التكلفة وأكثر جدوى. تكمن مزاياه الأساسية في توفير التكاليف وتقليل المخاطر: فمن ناحية التكلفة، يُقلل التعلم من مُرشد محترف بشكل كبير من الوقت وتكاليف التداول الفعلية. فسوق الفوركس بطبيعته متقلب ومحفوف بالمخاطر؛ وغالبًا ما تتجاوز الخسائر التي يتكبدها المتداولون بمفردهم بسبب عدم كفاية فهمهم وأخطائهم التشغيلية رسوم التعلم المدفوعة للمُرشد. ومن ناحية تقليل المخاطر، يُتيح التعلم من مُرشد للمتداولين الاستفادة من الخبرة العملية ودروس من سبقوهم. عند مواجهة مخاطر محتملة أو انحرافات تشغيلية أثناء التداول الفعلي، يمكنهم استحضار نصائح المرشد المهنية فورًا، متجنبين بذلك التحيزات المعرفية والتداول العشوائي. غالبًا ما يعزو المتداولون الذين يتعلمون بأنفسهم خسائرهم أو أخطائهم الأولى في التداول إلى الحظ، مما يؤدي إلى استمرار المحاولات العشوائية، وفي النهاية، إلى تفاقم الخسائر.
وختامًا، بالنسبة لمتداولي الفوركس الذين يرغبون في تقصير دورة تعلمهم، وتحسين كفاءتهم في التداول، وإيجاد طرق مختصرة، يُعد التعلم المنهجي من متداولين ذوي خبرة الخيار الأمثل لتعزيز مهاراتهم في التداول وتقليل مخاطره.

---

• 
• 

---

008613711580480

008613711580480

008613711580480

z.x.n@139.com

Mr. Z-X-N

China·Guangzhou

---